Le ratio risque / rendement et le money management en trading forex

Money Management

Le money management est indispensable pour gagner de l'argent sur les marchés financiers. Il impose des limites au trader pour contrôler le risque et le bénéfice sur chaque position. Comprendre et maîtriser les principes du money management est une étape obligatoire pour devenir un trader qui gagne régulièrement de l'argent sur le marché des devises. Il y a trois éléments qui constituent le money management : le ratio risque / récompense, la taille de position et le risque fixe en argent ou en en pourcentage.

Le ratio risque / rendement

Le ratio risque / rendement permet de réduire les pertes et de maximiser les bénéfices. Il est fréquent de voir des traders qui ne profitent pas pleinement de la puissance du ratio risque / rendement, car ils n'ont pas la patience d'exécuter une longue série de trades pour évaluer son énorme potentiel.

Le ratio risque / rendement ne sert pas simplement à calculer le risque et le rendement sur chaque trade. Il permet au trader de gagner de l'argent même si la majorité de ses trades sont perdants. Par exemple avec un ratio risque / rendement de 1/3, le trader peut gagner de l'argent avec un taux de réussite de 25% seulement. Si la stratégie gagne plus d'une fois sur deux, elle peut alors être profitable avec un ratio 1/2 (par exemple stop loss à 30 pips et prise de profit à 60 pips).

Le calcul de la taille de position

Dans un premier temps, le trader doit décider d'un montant maximum raisonnable qu'il peut se permettre de perdre sur chaque trade (par exemple 100$ pour un capital de 5000$, soit 2%). Ce n'est pas une chose à prendre à la légère, le montant de perte maximum ne doit pas affecter la psychologie et le mental du trader.

Ensuite, il calcul une taille de position (nombre de lot) en fonction du risque définit à l'avance. Pour cela, il faut d'abord trouver le niveau le plus logique pour mettre le stop de protection. En général, le stop sera placé sur le plus haut ou le plus bas précédant ou sur un niveau de prix important comme les supports et résistances. Il ne faut JAMAIS placer un stop trop proche de l'entrée sur une position arbitraire juste pour trader une taille de position importante, ce serait de l'AVARICE qui tôt ou tard causerait la perte totale du capital de trading.

Le nombre de lots ou de mini lots sera déterminé en fonction de la distance du stop de protection. Avec par exemple un mini lot (environ 1$ par pip), si le risque définit est de 100$ et le stop placer à 50 pips, alors la taille de position sera de 2 minis lots ; 2$ par pip X 50 pips = 100$ de risque. Avec cette méthode, la distance du stop n'a pas d'importance, car avec une taille de position adaptée, le risque est toujours le même.

Le risque fixe en argent contre le risque en pourcentage

Le risque calculé en pourcentage permet d'augmenter les profits relativement rapidement si le trader exécute une bonne série de trades gagnants (car la taille des positions augmente en même temps que le compte), mais s'il fait une série perdante, il diminue sensiblement le rendement de son compte. Le trading avec une prise de risque en pourcentage à l'avantage de limiter vos pertes pendant une mauvaise période, car la taille des positions diminue. Mais il est aussi plus difficile de récupérer après une série de pertes, les traders professionnels utilisent plus fréquemment des stratégies à risque fixe qui ont statistiquement un meilleur rendement sur une longue série de trades.